作者|金融小强

　　江苏上市农商行规模最大的紫金银行近日发布今年上半年财报，在全行业增速下滑和新冠疫情的背景下，公司营收和净利润依然保持正向增长。

　　8月27日，紫金银行（601860）发布2020年半年报，今年上半年实现营业收入24.66亿元，同比增长2.53%；归属于上市公司股东的净利润7.29亿元，同比增长1.95%。业绩增速在A股上市银行中位居中游。

　　今年上半年，紫金银行首次跻身全球银行500强，排名较去年提升30位，并成功发行了45亿可转债，大幅提升了资本充足水平，增强低于风险能力。在全行业让利支持实体经济的背景下，紫金银行的净息差略有下降，但是资产负债结构得到优化，上半年存贷款规模均实现高速增长。

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　　稳定主业

　　存贷款大幅增长

　　2020年上半年，紫金银行面对新冠病毒疫情影响，发挥支农支小的地方金融主力军作用，精准对接信贷投放，助力企业降本减负，支持企业复工复产。

　　数据显示，紫金银行上半年末总资产为2112亿元，较年初增长4.92%，整体规模依然位居江苏上市农商行第一位。

　　上半年，紫金银行存贷款总额分别达到1430亿元、1158亿元，分别较年初增长9.02%、13.54%，较去年同期增长高达12%和16.2%。

　　天风证券研报数据显示，紫金银行上半年贷款规模较一季度末提升6.4个百分点，占生息资产比重提升2.24个百分点至54.76%，生息资产结构改善；存款规模较一季度末提升3.67个百分点，在计息负债中占比为73.64%，整体资产负债结构得到大幅改善。

　　不过，因让利实体经济，紫金银行上半年贷款利率较2019年下降25个基点至5.13%；存款利率较2019年上升3基点至1.88%，导致净息差有所下滑。

　　紫金银行上半年信贷投放以对公为主，一般对公贷款占比新增67%。零售信贷投放受疫情影响投放进度较去年同期有所放缓，占比上半年新增6.4%，预计下半年零售信贷节奏会有所加快。

　　据民生证券测算，上半年紫金银行生息资产收益率较去年全年下降40bp到3.88%。面对压力，公司加快调整资产负债结构，提高收益较高的贷款占比。另外把握住今年同业利率下行的机会，公司大幅减轻了负债成本。上半年公司计息负债成本率较去年全年下降32bp到1.98%，接近大行的定价水平，成本优势凸显。

　　值得一提的是，在今年上半年，紫金银行投资收益4.32亿元， 同比增加146.36% 。此外，银行成本收入比为24.53%，虽然比一季度的21.22%，增加了3.31%，但比2019年的29.69%，下降了5.16%，证明紫金银行在上半年遭遇新冠病毒疫情影响下，经营质量比2019年还是有了提升。

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　　补充资本

　　风险覆盖能力大幅提升

　　上半年紫金银行不良贷款率较一季度末保持稳定，资产质量相对优势非常明显。

　　截至上半年末，紫金银行关注类贷款指标创下上市以来的新低，为1.34%，环比大降26个基点，资产质量得到夯实。风险抵御能力更上一层楼，拨备覆盖率和拨贷比分别为245%和4.12%，环比增加5个百分点和8个基点，为上市以来的最高记录。

　　在一季度对不良贷款进行集中确认处置之后，二季度紫金银行处置压力大大减轻，为利润释放创造了空间。

　　今年上半年，紫金银行45亿元可转债获得银保监会批复，7月，“紫银转债”成功在上海证券交易所上市交易，这将大幅提高了资本充足水平和风险覆盖能力。

　　45亿元可转债，可用于补充银行核心一级资本。半年报显示，紫金银行一级资本充足率10.81%，核心一级资本充足率10.81，同比略有下降，如果其45亿元可转债未来全部转股补充核心一级资本的话，参照一季度数据静态测算，其核心一级资本充足率将达到大约15%，跃居A股上市银行首位。

　　此外，45亿元可转债，可让紫金银行的未来对外扩张，底气十足，更好地完成省委省政府“宁镇扬一体化”战略部署。

　　据了解，疫情爆发后，紫金银行积极落实政府和监管要求，策应中小企业金融需求，不盲目抽贷、断贷、压贷，并为还本付息存在困难的中小企业提供必要的支持。