有一则看似不起眼的消息，值得重视。

　　央媒《经济参考报》7月21日报道，浙江德清创新推出“单一”宅基地使用权可以进行抵押的“宅小贷”政策，缓解了农民的燃眉之急。

　　德清的12户农户及业主代表，在首批宅基地使用权抵押贷款启动仪式上，得到了共计750万元的授信。

　　当地农业农村局称：“这相当于乡村版的按揭建房，可以帮助更多村民安居。”

　　根据该县新出台的《鼓励银行业金融机构开展宅基地使用权（农房财产权）抵押贷款的指导意见》：农民只要依法取得宅基地还未建房，可以在有部分自有资金的情况下，申请宅基地使用权抵押贷款，利率比常规贷款下浮20%。

　　这意味着：银行开始接受宅基地抵押了！

　　千万别小看这个动作，时代的变化，往往发于微末，起于不知不觉之间，对农民来说，可能会释放1亿亩以上的土地红利，对房地产市场来说，价值300万亿以上的商品住宅会受到影响。

　　一直以来，很多朋友纳闷的问题是：我们有这么多土地，按理说房子的供应是不会缺的，为什么房价还一直上涨？

　　同样都是房子，为什么农村自建房、小产权房就没有商品房值钱？

　　原因很简单：商品房经过土地收储、招拍挂、施工、交付一系列流程，可以通过银行抵押按揭的方式贷款，可以在市场流通，并捆绑学区等隐性福利，是城镇化的重要载体。

　　而宅基地、自建房、小产权房不一样，除了居住属性之外，无法在金融体系中产生价值，不能抵押，不能流转，不能按揭，不能贷款，价值当然无法跟商品住宅相提并论。

　　从这个意义上来说，浙江的先行先试，意味着宅基地价值在银行体系得到了承认。

　　一旦宅基地入市、按揭得以推广，全国的空闲宅基地，将会释放出巨大的红利。

　　根据经济学家连平的测算，农村空置宅基地有3000万亩（约2万平方公里），考虑到已经闲置的宅基地可流转的比例应该会大大高于存量宅基地，假设每年释放2%，则相当于释放4亿平方米。

　　如果宅基地价格按2320元/平方米计算，则每年闲置宅基地转换规模约为9280亿元。

　　把存量和闲置相加，每年能流转15亿+4亿=19亿平米的宅基地，存量释放1%，闲置释放2%，每年光分红就能达到3.5万亿+0.9万亿=4.4万亿。

　　现在每年的GDP大概是100万亿，增速差不多是6%左右，也就是说，光靠宅基地入市，即便只释放1%-2%的的面积，每年就能创造出4%的GDP。

　　这并不是空想，宅基地可以抵押只是第一步，按照既定规划，空闲宅基地入市的方法有很多种。

　　按不少地方的试点经验，需要先确权土地归属，确定有多少闲置的集体经营性土地和宅基地，然后再通过招拍挂、协议出让、作价入股多种方式“入市”，入市后的用途多样，可以像上海、北京那样建租赁房，缓解住房供需矛盾，也可以作为土地指标交易，也可以建厂、建公共设施。

　　扣除农地征收成本、农民宅基地的补偿，把土地成交款上缴一部分给地方财政，剩下的由村里自主分配。

　　一旦宅基地、自建房释放出“金融价值”，这对商品房体系肯定是一个不小的冲击。

　　根据长江证券经济学家赵伟的测算，早在2018年，中国住宅总值总市值就达到了250-300万亿元，根据社科院编制的中国居民资产负债表，2016年末，中国居民的金融资产约为180万亿人民币。

　　如果我们用250万亿计算2016年住宅总值，其占居民总资产的比重已经达到了56%，房子已经成了老百姓最重要的一类资产，这还没有算2016-2017房价飞涨阶段，居民财富加速往楼市集中，按央行去年发的居民资产报告，老百姓7成以上的资产都是房子。

　　再换种算法，数据显示我国城镇存量住房面积达到了320亿平米，截止2018年底，新建商品住宅的均价为8461元/平方米，也就是说，全国住宅总市值约为320*8461=270万亿，如果考虑到2019-2020连续两年销售面积高达17亿平米左右，全国住房市值肯定早已超过了300万亿。

　　上文说了，价值300万亿的商品房体系，除了居住属性之外，还捆绑了诸如信用抵押、二手房流通、学区诸多属性。

　　如果宅基地也能释放出红利，就算没有商品房值钱，但至少在银行眼中，已经赋予了“金融”属性。

　　那些城市群、都市圈、核心城市周边的土地，比如环京、环沪、环深、长三角、珠三角、成渝、中原、长江中游城市群，靠近城郊，暂时还没有棚改拆迁、收储为国有土地的边缘地带，未来会大幅受益宅基地入市的政策。