（来源：海内资讯）
一笔贷款，除了利息，还有多少看不见的费用？在秦皇岛海洋食品有限公司，财务人员指着一份材料中逐项列出的数字说：“16945元是第三方评估费，秦皇岛银行通过内部评估帮我们省了，1650元是抵押登记费，银行全额承担。算下来，我们只需要付贷款利息。”
这份材料，就是被称作企业“贷款明白纸”的《企业贷款综合融资成本清单》。近日，《金融时报》记者来到河北省唐山市、秦皇岛市两地，实地探访明示企业贷款综合融资成本工作如何在滦河两岸落地生根。
利息之外
还有多少“看不见的成本”
“项目分散在全国各地，全年要办几百甚至上千笔供应链融资，单笔金额有大有小，利息和各项费用分散在几十份、上百份合同里，综合成本到底是多少，过去真的算不清。”中国二十二冶集团有限公司财务部负责人程大伟说。
对企业而言，融资成本不只是贷款利息。抵押物评估要交评估费，登记要交登记费，各项费用分散在不同环节，收费项目不够透明，加上过桥拆借、续贷周转的时间成本，一笔贷款的真实成本往往比合同利息高出不少。
明示企业贷款综合融资成本工作算的正是这笔综合账。企业贷款综合融资成本不仅包括利息，还包括抵押登记费、资产评估费、担保费、保险费以及各类手续费。按照明示工作要求，银行须逐项列明，并向企业讲清楚哪些成本由银行承担、哪些由企业自付。把每一笔费用摆在明处，企业才能算出真实的融资成本，也才能对不同银行“货比三家”。
秦皇岛海洋食品有限公司的经历颇具代表性。这家食品企业历经66年完成从军企、央企到民营企业的转变，近几年来订单持续增长，占地近100亩的新工厂即将投产。
“日常备货扩产、产业园新建都需要大额资金投入，过去仅依靠厂房抵押很难补足资金缺口，加上融资渠道相对有限、适配企业供货订单特点的授信产品不足，制约了企业发展。”该公司董事长崔昆说，“秦皇岛银行工作人员主动上门给我们讲解民营企业再贷款优惠政策，结合我们有大量供货订单的经营特点，量身定制了一整套授信方案，而且通过‘贷款明白纸’让我们对银行融资收费明明白白。”
在唐山市，某美食城日常食材采购的融资需求较大，但又担心各类隐性收费加重经营负担。沧州银行唐山分行想客户之所想，带着一张“贷款明白纸”走进企业，清楚列明贷款办理所需各类费用及收费主体，融资成本明细一目了然，银行还主动承担抵押登记费，降低了客户的综合融资成本。该美食城财务负责人感慨：“一张‘贷款明白纸’把所有成本写得清清楚楚，让我们对经营发展更有底气。”
秦皇岛某中小制造企业业务规模快速增长，却因为综合融资成本较高限制了企业扩产发展节奏。建设银行秦皇岛分行通过深度走访企业了解经营情况，发现企业过往融资大部分为信用贷款，年化利率维持在3.5%左右。根据企业目前情况，银行有针对性地为企业办理房屋抵押贷款，年利率仅3.05%，同时，通过一张贷款“明白纸”，把该笔贷款所需的每笔费用均明明白白地展示给企业，并主动承担评估费、抵押登记费、保险费等其他费用，实现贷款融资“零中间费用”，大幅降低了企业综合融资成本，为企业减负增效。
明示工作带来的改变，不只是把费用“晒”出来。“账算明白了，合作才会更踏实。”程大伟说，中国银行唐山市分行推动明示工作落地，让企业能够消除信息不对称，可以按项目、按供应商分别测算融资成本，实现融资成本的横向对比，而且贷款全程阳光化，不存在模糊加价，银企互信大幅提升。
从“看不见”到“看得见”
把成本摊开，把账算明，改变从银行端开始。
在秦皇岛，银行把“亮单”做成了制度。秦皇岛银行行长魏飞说：“我们严格执行贷前出具《成本测算单》、签约出具‘贷款明白纸’的制度，直观向企业展示收费项目，企业现在看得清全部贷款成本，对我们的信任度大幅提高，合作意愿也更强了。”此外，该行还在信贷系统中设置了“放款拦截机制”——成本公示材料不全，系统无法放款。
“从制度和系统上杜绝了不合理收费，真正为企业减负。”魏飞说。截至目前，秦皇岛银行已累计明示业务2517笔、涉及贷款金额398.67亿元，实现对大、中、小微企业及个人经营贷款全覆盖。
把“明”字做实，离不开标准化工具。据了解，秦皇岛银行的客户经理使用标准化测算工具，能为企业对比多款贷款产品，精准匹配成本更低、更适配的融资方案。
秦皇岛市抚宁农村信用联社则把“一笔一清”写进了日常：“贷款明白纸”事前告知、企业签字确认，网点常态化公示收费标准，客户经理逐项讲解成本构成，严查隐形捆绑收费。资产评估费、抵押登记费全部由联社承担，切实降低企业额外负担。
秦皇岛禾田乳业有限公司总经理杨一楠的体验很顺畅：“乳业板块季节性收储饲草料的资金需求集中，联社快速审批了3000万元流动资金贷款，并通过‘贷款明白纸’让我知道了，联社为我承担了2200元的抵押登记费，我只需承担贷款利息。”
目光转向唐山，这里的“亮单”同样扎实。中行唐山分行把成本清单作为放款前置条件，坚持“一笔贷款、一张清单、全程留痕”，做到“一单清、看得懂、算得明”，对存在漏项、标注不清、有捆绑收费苗头的贷款一律退回补正；抵押评估费、不动产登记费全额承担，小微企业开户费、网银年费等应免尽免，累计为小微企业降费超过1000万元，还办理无还本续贷超200家、金额超18亿元，帮企业省下了过桥成本。
2026年5月，唐山银行在“唐信易贷”产品上线融资成本明示功能，成为河北省内首批实现手机银行线上贷款融资成本清单明示的城商行之一，微信公众号同步增设综合融资成本测算试算模块；作为唐山市首家明示试点机构的唐山农商银行，新发放企业贷款综合融资成本明示覆盖率已达100%；迁安农商银行向企业发放《明示企业贷款综合融资成本告知书》，明确“没有价外收入、没有以贷引存、没有强制开承兑、没有提前收息、没有分档收息”，资产评估费、会计审计费等费用全部由银行承担，一年让利上百万元。
一笔笔明细、一张张清单，让金融的“变”看得见、摸得着。截至2026年6月末，唐山市各银行机构已填写企业融资成本清单29750笔、涉及金额3541亿元；2025年6月至2026年6月，唐山市新发放企业贷款加权平均利率降至3.53%。
一张“明白纸”，打通服务“最后一公里”
2025年2月，中国人民银行河北省分行启动明示企业贷款综合融资成本试点工作；当年12月，明示工作推广至全省。截至目前，全省11个设区市及雄安新区、230余家金融机构实现明示工作全覆盖，线上贷款、线下贷款同步推进，流动资金贷款、固定资产贷款一并纳入，个体工商户、小微企业主同等受益。
明示工作要落地，先要普及相关知识。中国人民银行秦皇岛市分行组织开展多层次线下宣讲，领导带队深入各产业园区举办宣讲22场、覆盖超2000人次，同步依托宣传折页、官方公众号开展线上常态化科普，全方位提升企业政策知晓度；各家银行客户经理带着“明白纸”进园区、进企业、进市场，把政策讲到车间、讲到柜台——宣传一次，明白一片。
“秦皇岛市建立‘部署—落实—督导—改进’闭环机制，压实金融机构主体责任，常态化纠偏数据质量，联合市政府搭建信息共享平台，指导银行上线自助测算功能。”中国人民银行秦皇岛市分行行长王志勇介绍说，“截至目前，全市累计完成7466笔、总金额822.86亿元的企业贷款综合融资成本明示工作，政策红利切实转化为企业获得感。”
唐山市的推进同样有力。2025年6月，中国人民银行唐山市分行启动企业贷款综合融资成本试点工作，选取唐山农商银行先行先试，同步组织全市41家机构推进成本公示。为了确保试点工作顺利开展，中国人民银行唐山市分行成立专项领导小组，标准化推进贷款审批、统一减少手续，常态化开展明示工作，并探索线上业务模式，指导唐山银行推进系统改造。宣传上，打造线上线下立体化模式：线上依托银行公众号发布图文解读、联合主流媒体宣传；线下在网点布设宣传阵地，组织“明白纸”进园区、进企业、进市场，深入企业面对面宣讲，让政策真正落地生根。
记者在采访中了解到，企业贷款明示工作并非“一亮了之”，而是与减费让利、政策协同深度绑定。联动财政贴息政策，银行在“明白纸”上单独测算贴息金额，标明贴息后的实际融资成本；与担保费减免、专精特新企业优惠衔接，让好政策叠加出真实惠。从一张纸到一套制度，明示工作正在成为银行经营的内在要求。据统计，截至2026年5月末，河北省累计明示企业贷款15.6万笔、金额1.26万亿元，相关企业综合融资成本较试点初期下降73个基点。
一笔贷款，从“看不明白”到“看得明白”，从“算不清”到“算得清”，改变的不只是账面上的数字，更是银企之间的信任。
中国人民银行河北省分行货币政策处相关负责人表示，将持续深化明示企业贷款综合融资成本工作，推动政策覆盖面更广、服务更优、成效更实，努力打造融资成本透明、银企互信共赢的“河北样板”，让金融活水更精准、更高效地浇灌实体经济。
在滦河两岸，一张张“明白纸”正成为企业与银行之间的“连心桥”。把账摆在明处，把承诺落到实处，企业放心贷、银行安心放，一个良性循环正在形成。
